Art. 70a Eligible capital

(Art. 46 FinIA)

¹ Securities firms may include the following as capital in accordance with Article 70 paragraphs 1 to 3:

a.: paid-up share capital plus, in the case of partnerships, alternative capital instruments;
b.: disclosed reserves;
c.: retained earnings;
d.: the quarterly profits after deduction of the estimated profit distribution amount;
e.: subordinated bonds that are only repayable with the consent of FINMA.

² The capital under paragraph 1 letters a to c can be included in full.

³ 70% of the quarterly profits may be included after deducting the estimated profit distribution, subject to the existence of a complete income statement in accordance with FINMA's implementing provisions based on Article 42 of the Banking Ordinance of 30 April 2014³¹ or of a complete income statement in accordance with an international standard recognised by FINMA, even if the income statement has not been audited. Where justified, FINMA can require an attestation.

⁴The following must be deducted in full from the eligible capital under paragraph 1 letters a to d:

a.: the loss carried forward and the loss for the current financial year;
b.: the value of any participations in the context of the individual entity calculation;
c.: goodwill, including any goodwill included in the valuation of significant interests in financial sector entities outside the scope of consolidation, and intangible assets;
d.: deferred tax assets (DTAs) that depend on future profitability, whereby offsetting against corresponding deferred tax liabilities within the same geographical and material tax jurisdiction is permitted.

⁵ If the capital under paragraph 1 letters a to d exceeds CHF 1.5 million after the deductions under paragraph 4, 40% of the subordinated bonds may be included for the excess amount.

³⁰ Inserted by No I 7 of the O of 18 June 2021 on the Adaptation of Federal Law to Developments in Distributed Ledger Technology, in force since 1 Aug. 2021 (AS 2021 400).

³¹ SR 952.02

Art. 70a Fondi propri computabili

(art. 46 LIsFi)

¹ Le società di intermediazione mobiliare possono computare nei fondi propri secondo l’articolo 70 capoversi 1–3:

a.: il capitale sociale versato e, per le società di persone, anche gli strumenti di capitale alternativi;
b.: le riserve palesi;
c.: il riporto dell’utile;
d.: l’utile trimestrale dopo deduzione della quota stimata di ripartizione degli utili;
e.: i prestiti postergati rimborsabili soltanto previa approvazione della FINMA.

² I fondi di cui al capoverso 1 lettere a–c sono computabili integralmente.

³ L’utile trimestrale, dopo deduzione della quota stimata di ripartizione degli utili, è computabile in ragione del 70 per cento, sempreché si sia in presenza di un conto economico completo ai sensi delle disposizioni di esecuzione della FINMA fondate sull’articolo 42 dell’ordinanza del 30 aprile 2014³¹ sulle banche o ai sensi di uno standard internazionale riconosciuto dalla FINMA, anche se il conto economico non è stato sottoposto a nessun controllo sommario. In casi motivati, la FINMA può esigere un attestato.

⁴ Dai fondi propri computabili di cui al capoverso 1 lettere a–d vanno dedotti integralmente:

a.: il riporto della perdita e la perdita dell’esercizio corrente;
b.: il valore di eventuali partecipazioni nel quadro del calcolo per il singolo istituto;
c.: il goodwill, compreso quello incluso nella valutazione di partecipazioni rilevanti a imprese attive nel settore finanziario al di fuori del perimetro di consolidamento, e i valori immateriali;
d.: le attività fiscali differite («deferred tax assets», DTA) la cui realizzazione dipende dalla redditività futura; una compensazione con corrispondenti passività fiscali differite è ammessa soltanto nell’ambito della medesima competenza fiscale geografica e materiale.

⁵ Se, dopo le deduzioni secondo il capoverso 4, i fondi propri di cui al capoverso 1 lettere a–d superano 1,5 milioni franchi, per l’importo eccedente possono essere computati i prestiti postergati in ragione del 40 per cento.

³⁰ Introdotto dal n. I 7 dell’O del 18 giu. 2021 sull’adeguamento del diritto federale agli sviluppi della tecnologia di registro distribuito, in vigore dal 1° ago. 2021 (RU 2021 400).

³¹ RS 952.02

This document is not an official publication. Only the publication of the Federal Chancellery is legally binding.
Il presente documento non è una pubblicazione ufficiale. Fa unicamente fede la pubblicazione della Cancelleria federale. Ordinanza sulle pubblicazioni ufficiali, OPubl.