Art. 58l Erleichterungen für kleine DLT-Handelssysteme

(Art. 73f FinfraG)

¹ Für kleine DLT-Handelssysteme gelten in Abweichung vom FinfraG und von dieser Verordnung folgende Erleichterungen:

a.: Abweichend von Artikel 8 Absatz 2 zweiter Satz FinfraG sowie Artikel 8 Absatz 2 zweiter Satz dieser Verordnung ist es ausreichend, wenn die Mitglieder der Organe für die Oberleitung, Aufsicht und Kontrolle mehrheitlich nicht dem Organ für die Geschäftsleitung angehören.
b.: Erhöht die Ausübung einer Nebendienstleistung, die nach den Finanzmarktgesetzen keiner Bewilligung oder Genehmigung bedarf, die Risiken eines DLT-Handelssystems, so kann die FINMA ausschliesslich organisatorische Massnahmen verlangen (Art. 10 Abs. 3 FinfraG). Betreibt das DLT-Handelssystem auch ein organisiertes Handelssystem (Art. 43 FinfraG), so kann die FINMA auch zusätzliche Eigenmittel und ausreichende Liquidität verlangen.
c.: Die Anforderungen an die Geschäftskontinuität können auch dadurch erfüllt werden, dass bei Eintreten von Schadenereignissen der Betrieb des DLT- Handelssystems von einem anderen Bewilligungsträger übernommen wird (Art. 13 Abs. 1 FinfraG). Die Strategie und die Geschäftsauswirkungsanalyse nach Artikel 14 dieser Verordnung können vorsehen, dass der Betrieb des DLT-Handelssystems an einen Dritten übertragen wird.
d.: Die dem DLT-Handelssystem übertragenen Regulierungsaufgaben können auch von einer nicht unabhängigen Stelle wahrgenommen werden (Art. 27 Abs. 2 FinfraG).
e.: Eine unabhängige Beschwerdeinstanz ist nicht erforderlich (Art. 37 FinfraG).
f.: Eine interne Revision ist nicht erforderlich (Art. 8 Abs. 1 Bst. c dieser Verordnung).

² Für kleine DLT-Handelssysteme, die Dienstleistungen nach Artikel 73a Absatz 1 Buchstabe b oder c FinfraG erbringen, gelten ferner in Abweichung vom FinfraG folgende Erleichterungen:

a.: Die Anforderungen betreffend Eigenmittel gelten nicht (Art. 66 FinfraG).
b.: Die Anforderungen betreffend Liquidität gelten nicht (Art. 67 FinfraG).

Art. 58l Easing of requirements for small DLT trading facilities

(Art. 73f FinMIA)

¹ In derogation from the FinMIA and from this Ordinance, the following eased requirements apply for small DLT trading facilities:

a.: In derogation from Article 8 paragraph 2 second sentence of the FinMIA and Article 8 paragraph 2 second sentence of this Ordinance, it is sufficient if the majority of the members of the bodies responsible for overall management, supervision and control are not members of the body responsible for business management.
b.: If the provision of ancillary services not subject to authorisation or approval by virtue of financial market legislation increases the risks of a DLT trading facility, FINMA may require exclusively organisational measures (Art. 10 para. 3 of the FinMIA). If the DLT trading facility also operates an organised trading facility (Art. 43 of the FinMIA), FINMA may require additional capital and sufficient liquidity.
c.: The business continuity requirements may also be met by having another authorisation holder take over the operation of the DLT trading facility in the event of disruptions (Art. 13 para. 1 of the FinMIA). The strategy and business impact analysis in accordance with Article 14 of this Ordinance may make provision for the operation of the DLT trading facility to be transferred to a third party.
d.: The regulatory tasks delegated to the DLT trading facility may also be carried out by a non-independent body (Art. 27 para. 2 of the FinMIA).
e.: An independent appeal body is not necessary (Art. 37 of the FinMIA).
f.: An internal audit is not necessary (Art. 8 para. 1 lit. c of this Ordinance).

² For small DLT trading facilities that provide services in accordance with Article 73a paragraph 1 letter b or c of the FinMIA, the following eased requirements apply in addition, in derogation from the FinMIA:

a.: The capital requirements do not apply (Art. 66 of the FinMIA).
b.: The liquidity requirements do not apply (Art. 67 of the FinMIA).

Dies ist keine amtliche Veröffentlichung. Massgebend ist allein die Veröffentlichung durch die Bundeskanzlei.
This document is not an official publication. Only the publication of the Federal Chancellery is legally binding.